1月動力電池裝機量暴漲寧德時代與比亞迪瓜分70%市場

1月的動力電池市場中，寧德時代與比亞迪合計貢獻了70%的裝機量；3至10名的廠商則貢獻了17%的裝機量；TOP10單體供應商合計占領了近9成市場份額，行業集中度依然很強。

受益于新能源汽車行業銷量的快速增長，動力電池的出貨量節節攀升。根據第一電動研究院的最新統計測算，動力電池2019年1月裝機量為4.982Wh，同比爆漲282.5%；其中，純電動車型裝機占比93.0%，插混車型裝機占比6.88%。

從車型看，1月新能源汽車裝機量主要來自于純電動乘用車及純電動客車：純電動乘用車1月產量為69804輛，裝機量為3.22GWh，占總裝機量的64.6%；純電動客車1月產量為6531輛，裝機1.2GWh，占總裝機量的24.1%。

從企業表現看，1月的動力電池市場中，寧德時代與比亞迪合計貢獻了70%的裝機量；3至10名的廠商則貢獻了17%的裝機量；TOP10單體供應商合計占領了近9成市場份額，行業集中度依然很強。1月寧德時代在乘用車上的裝機量為1.35GWh，主要配套車企為北汽新能源、吉利汽車和上汽乘用車等，同時還包括蔚來、威馬汽車、合眾新能源等造車新勢力；客車方面裝機量為715MWh，共為21家車企提供裝機，主要配套車企為宇通客車、中通客車和中車時代。比亞迪方面，乘用車和客車的裝機量分別為1138MWh和169MWh，且全部為比亞迪車型自用。億緯鋰能裝機量基本來自客車，其最大客戶為南京金龍，裝機量占其總量的70%。孚能科技裝機量全部來自于乘用車，其中長城汽車占總裝機的97%，北汽新能源占3%。華霆和重慶長安也均為乘用車裝機，其配套車企分別為江淮和長安汽車。

“公司現在的產能有些緊張，正在加緊擴產。”鵬輝能源副董事長、董秘魯宏力表示。據了解，鵬輝能源的動力電池目前主要向東風汽車供貨，去年8月雙方簽署戰略合作框架協議，在乘用車、物流車、商用車等領域進行深度溝通探討，并研發適配的新能源汽車動力電池系統。同樣，電池巨頭比亞迪現階段也是滿產，“比亞迪目前有三個廠（動力電池），惠州和深圳兩地工廠現在都是滿產的，青海工廠也在努力提升產能，預計2019年可以滿產。”比亞迪相關負責人此前表示。

近日，寧德時代發布了2018年業績快報，全年營收296.11億元，同比增長48.08%;扣除非經常性損益后歸屬于上市公司凈利31.11億元，同比增長30.95%。寧德時代營收大增的背后是整個2018年在全球范圍內獨領風騷的市場表現，根據動力電池創新聯盟及SNE統計數據，寧德時代2018年裝機量達到23.5Gwh，再次領先松下，蟬聯全球動力電池出貨量冠軍；在國內動力電池市場份額占有率亦是達到了驚人的41.3%。

顯而易見，新能源汽車未來競爭的核心要素是產品力，而動力電池作為新能源車的最核心部件，且涉及到安全問題，是決定新能源車產品力的關鍵，因此整車廠商想在新能源車的發展浪潮中有更大機會勝出，更高性能更高品質的動力電池是必然選擇，而電池龍頭公司在產品性能品質、品牌上優勢十分明顯，這使得整車廠都更傾向于與其合作，高端的動力電池成為稀缺的戰略資源。

相比之下，一些動力電池企業已處于生死邊緣，“投資巨大，技術更新快，行業的規模效應特別明顯，市場正快速向龍頭企業集中，寧德和比亞迪的優勢已經很明顯，還有七八家公司在爭奪第三，廝殺和出局都在所難免。”有券商研究員分析。

從政策面看，國家旨在推動龍頭企業做大做強。2016年11月，工信部發布了《汽車動力電池行業規范條件》（征求意見稿），大幅提高了動力鋰電池企業的生產門檻，要求鋰離子動力電池單體企業年產能力不低于8Gwh。2017年3月，四部委發布了《促進汽車動力電池產業發展行動方案》，提出到2020年形成產銷規模在40Gwh以上的國際龍頭。東方證券認為，隨著鋰電池成本持續下降，新能源汽車作為消費品的性價比優勢將逐步體現，滲透率持續提升，加上儲能行業即將突破，動力電池在未來十幾年內的需求將維持25%以上的高復合增速。